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Tax Convention (the "Convention"), we assume that there was no foreign accrual property income ("FAPI") included in the income of the Canadian resident shareholder in respect of the income of the S-Corp. ... Paragraph 5 of Article XXIX of the Convention may be available to the taxpayer to resolve the timing mismatch described above. ... The effect of paragraph 5 of Article XXIX of the Convention is to bring the taxpayer's share of the income of the S-Corp into the taxpayer's income for purposes of Canadian tax in the same year that the US Tax is paid. ...

Un résident canadien a reçu au cours de l'année d'imposition 2000, un dividende d'une société française dont voici le détail: Dividende brut 10 000 $ Moins: Précompte mobilier 15% 1 500 8 500 $ Moins: Avoir fiscal 33 1/3 % 2 833 Dividende net 5 667 $ Au cours de l'année 2001, le résident canadien a présenté une demande de paiement de l'avoir fiscal aux autorités françaises conformément à ce qui est prévu à l'alinéa (3)a) de l'article 10 de la Convention entre le Canada et la France tendant à éviter les doubles impositions et à prévenir l'évasion fiscale en matière d'impôts sur le revenu et sur la fortune (ci-après la " Convention "). ... Par ailleurs, le paragraphe 3 de l'article 10 de la Convention stipule ce qui suit: a) Un résident du Canada qui reçoit d'une société qui est un résident de France des dividendes dont il est le bénéficiaire effectif et qui donneraient droit à un crédit d'impôt (" avoir fiscal ") s'ils étaient reçus par un résident de France a droit à un paiement du Trésor français d'un montant égal à ce crédit d'impôt (" avoir fiscal ") sous réserve de la déduction de l'impôt prévu à l'alinéa c) du paragraphe 2;.... e) Le montant brut du paiement du Trésor français mentionné à l'alinéa a) est considéré comme un dividende pour l'application de la présente Convention. Si une demande de remboursement de l'avoir fiscal de 5 000 $ était acceptée et réglée par les autorités françaises au cours de l'année d'imposition 2001, le montant en question serait considéré comme un dividende, en vertu de l'alinéa 10(3)e) de la Convention, lequel montant serait sujet à une retenue de 15%, soit la somme de 750 $, en application des alinéas 10(2)c) et (3)a) de la Convention. ...

Generally, the Convention between Canada and Switzerland for the avoidance of double taxation with respect to taxes on income and on capital (herein the "Convention") does not exempt a resident of Canada from being taxed on pensions or annuities arising in Switzerland. In fact, under section (1) of Article 18 of the Convention both Canada and Switzerland have the right to impose an income tax on pensions and annuities. There is an exception to this rule, under section (2) of Article 18 of the Convention, which gives Switzerland sole taxing right. ...

Principal Issues: Is a revocable living trust established by a person resident in the U.S. a trust described in subsection 70(6) of the ITA for the purposes of paragraph 5 of Article XXIX B of the CDA/US Income Tax Convention- 3rd Protocol. ... XXXXXXXXXX Attention: XXXXXXXXXX Dear Sirs: Re: Article XXIX B Canada/United States Income Tax Convention- Third Protocol This in reply to your letter of June 8, 1995 concerning the above noted subject. ... You have requested our opinion as to whether the trust in the above scenario would be a trust described in subsection 70(6) of the Income Tax Act for the purposes of paragraph 5 of Article XXIX B of the Canada/United States Income Tax Convention- Third Protocol. ...

Tax Convention that are to be considered in determining whether a Canadian tax liability may arise. ... Income Tax Convention (the "Convention"), the business income of a non-resident is generally taxable only in their country of residence, unless a taxpayer has a permanent establishment ("PE") in the other country. ... The Technical Explanation to the Convention states in part: The first test as provided in subparagraph 9(a) of Article V has two parts. ...

Finally, such a review may also require consideration of the Canada-United States Tax Convention (the "Convention") currently in force between Canada and the US. ... " Therefore, while it remains a question of fact as to whether a particular deferred annuity would be considered to be an annuity or a pension for the purpose of the Convention, the Convention does not automatically supersede the application of section 12.2 of the Act to a deferred annuity. As a result, except as described below, their remains a possibility for non-symmetrical taxation for which no relief exists under the current Convention. ...

Finally, such a review may also require consideration of the Canada-United States Tax Convention (the "Convention") currently in force between Canada and the US. ... " Therefore, while it remains a question of fact as to whether a particular deferred annuity would be considered to be an annuity or a pension for the purpose of the Convention, the Convention does not automatically supersede the application of section 12.2 of the Act to a deferred annuity. As a result, except as described below, their remains a possibility for non-symmetrical taxation for which no relief exists under the current Convention. ...

La société a également conclu avec la Régie régionale et le ministre un contrat d'exploitation et un contrat d'utilisation des installations selon une entente cadre sur les modalités applicables à l'ensemble des conventions de financement pour les établissements privés conventionnés. 4. ... Selon les informations que nous avons obtenues du Ministère, un permis pour un CHSLD peut être utilisé autant par un centre privé conventionné que par un centre privé non conventionné. De plus, un centre privé conventionné pourrait devenir un centre privé non conventionné en utilisant le même permis et vice-versa. ...

Position Adoptée: Oui Raisons: Nous sommes d'avis que l'expression " en règlement de droits découlant de leur mariage " contenue à l'alinéa 73(1.01)b) est suffisamment large pour inclure les droits créés par une convention sur les mesures accessoires. ... L'année suivante, le contribuable et son épouse ont conclus une convention sur les mesures accessoires en vertu notamment de laquelle l'épouse s'engageait à céder au particulier les 50 actions ordinaires du capital-actions de la Société qu'elle détenait. Au cours de la même année, cette convention a été entérinée et est devenue exécutoire par le jugement de divorce. ...

However, under Article XXIX-B of the Canada-United States Income Tax Convention (the "Convention"), a Canadian federal foreign tax credit can be granted for federal and state estate taxes paid in the U.S. provided that all the conditions specified in paragraph 6 of that Article are met. It should be noted, however, that the Convention does not have the force of law in the Provinces and Territories of Canada and therefore Article XXIX-B of the Convention, which was entered into by federal authorities of Canada and the United States, does not bind the Provinces and Territories of Canada or the States of the U.S. ...