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Income Tax Convention (the "Convention"). XXX (It is our view that the payments made by XXX would fall within the provisions of subparagraph 212(1)(d)(i) of the Canadian Income Tax Act (the "Act") and would be subject to withholding tax unless the payments were exempted by virtue of subparagraph 212(1)(d)(vi) of the Act or Article XII of the Canada-U.S. Income Tax Convention (the "Convention"). Under the License Agreement XXX has been granted the right and license to use (make and sell) the License Products and to use the Licensed Property, The Agreement provides that the payments are made in respect of the use of designs, packing material, trademarks and copyright. ... Income Tax Convention (the "Convention") by virtue of the words "...copyright royalties and other like payments in respect of production or reproduction... ...

The Department has adopted the position that a tax exempt organization can be resident in a Contracting State for purposes of Article XXI of the Convention notwithstanding that the organization may not be a "resident of a Contracting State" within the meaning of hat term as defined by Article IV of the Convention because of it not being liable to tax. ... This is also confirmed by the Technical Explanation of paragraph 1 of Article XXI of the Convention. 2. ... However, it is by no means clear that this definition is applicable for purposes of Article XXI of the Convention as it is arguable that the context in which the term is used in Article XXI requires otherwise. ...

Income Tax Convention (the "U.S. Convention"). 2. Would Y be disqualified from such status by reason of paragraph 251(1)(a) of the Act? ... Convention. Nevertheless, based on our understanding of the facts in the situation described above, it is our view that Y is not such an agent. 2. ... Income Tax Convention and Article 5 of the OECD Model Convention. Subjects: Transfer pricing and independent agents ...

De plus, vous demandez si la relation entre les parties à la convention entre actionnaires d'Opco en est une de mandant-mandataire ou de fidéicommis. Nos commentaires Il ne nous est pas possible de nous prononcer de façon définitive sur la nature de la relation entre les parties à la convention entre actionnaires compte tenu du peu d'information contenu dans votre demande. ... En supposant qu'il y a effectivement un mandat, il n'est pas clair selon les renseignements fournis si la convention entre actionnaires elle-même est ce mandat (en fait il n'est pas clair que l'"escrow agent" est partie à la convention entre actionnaires) ou s'il y a une ou plusieurs autres ententes entre les parties. ...

Generally speaking, it is our view that the term "pension" for purposes of a tax convention or agreement would only include those pensions paid out of a registered pension fund or plan. ... Income Tax Convention and the Canada- U.K. Tax Convention where the pension article refers to the word "retirement plan" in the definition of "pension". ... The latter portion would ensure that payments out of RRSP. and RRIFs for a term ending at age 90 would qualify as a periodic pension benefit for purposes of a tax agreement or convention. ...

The Canada-United States Income Tax Convention (the “Convention”) has no impact on such taxation by Canada. With respect to the U.S. social security benefits (including tier 1 railroad retirement benefits), pursuant to Article XVIII of the Convention, Canada has the right to tax such benefits but would allow a deduction of 15% of such benefits in computing Dad’s taxable income. ... Pursuant to the Convention, Canada is not obliged to, and will not, grant a foreign tax credit for regular U.S. taxes paid on such benefits. ...

Dans l'affirmative, est-ce que votre interprétation serait la même dans la situation où des actions ordinaires seraient émises pour un montant nominal dans le cadre d'un programme d'émission d'actions à des employés alors que la juste valeur marchande des actions serait nettement supérieure, et qu'il serait entendu selon la convention, que lorsque l'employé quittera son emploi, il devra remettre ses actions à son employeur et ce dernier devra racheter les actions pour le montant nominal payé par l'employé lors de l'émission de ces actions quelle que soit la buste valeur marchande de cesdites actions au moment du rachat? ... Nous sommes d'avis que l'exception prévue à l'alinéa 248(1)f) LIR en ce qui concerne une stipulation d'une convention qui permet' à une personne d'acquérir une action contre un montant qui n'excède pas le plus élevé de la juste valeur marchande de l'action à la date de la conclusion de la-convention ou de la juste valeur marchande de l'action à la date de l'acquisition dans le cas où l'action doit être acquise, dans les 60 Jours suivant la date de la conclusion de la convention ou qui n'excède pas la juste valeur marchande de l'action au moment de l'acquisition, dans les autres cas, ne s'appliquera pas si la stipulation d'une convention (indique que l'action est rachetable à un prix fixe. ...

Income Tax Convention (the "Convention") in the following fact situation. ... In previous years when the Canadian individual received a cash dividend, he was in a position to recover the tax withheld in excess of 15% of the gross amount of the dividend (i.e. 10 % of such amount) from the U.K. authorities in accordance with Articles X and XXVII (Miscellaneous Rules) of the Convention. ... Since the Canadian resident is not entitled to a refund of the A.C.T. when he is in receipt of stock dividends, there is no requirement to include the tax credit (i.e. the notional tax), pursuant to paragraph 4 of Article XXVII of the Convention, in income for Canadian tax purposes. ...

Par conséquent, une transaction qui prend la forme d'un bail sera habituellement traitée comme un bail aux fins de la Loi en présumant que la convention est ce qu'elle prétend être, que les droits légaux des parties en vertu de la convention sont ceux d'un bailleur et d'un locataire et que la transaction n'est pas une disposition de bien aux termes de la Loi. ... De plus, s'il est déterminé que la convention n'indique pas que les droits légaux et les obligations réelles des parties sont ceux d'un bailleur ou d'un locataire, le Ministère peut passer outre à la forme. ... "Lorsqu'il est déterminé qu'une convention de bail est, en substance, un contrat de vente dans les circonstances exposées en 3 ou 4 ci-dessus, le preneur devra comptabiliser la transaction comme une acquisition de bien et devra reconnaître une dette à la date d'entrée en vigueur du bail. ...

The tax convention between Canada and Ireland the country in which the property is situated to tax income from it which would include gains on the sale. ... The Convention with the United Kingdom would allow similar consequences. ... We believe that South Africa does not have a tax convention with Ireland, although it may still have one with the United Kingdom. ...