13 April 2010 External T.I. 2010-0358941E5 F - CIRD - franchise

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118.04

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This translation was prepared by Tax Interpretations Inc. The CRA did not issue this document in the language in which it now appears, and is not responsible for any errors in its translation that might impact a reader’s understanding of it or the position(s) taken therein. See also the general Disclaimer below.

Principal Issues:
Can an amount paid as a deductible under an insurance policy qualify for the HRTC?

Position:
Question of fact.

Reasons:
Legislative analysis.

XXXXXXXXXX 2010-035894 I. Landry, M. Fisc.
April 13, 2010

XXXXXXXXXX,

Subject: Home Renovation Tax Credit

This is in response to your email of March 1, 2010 in which you requested our comments regarding the eligibility for the home renovation tax credit ("HRTC") of an amount paid as a deductible under an insurance policy.

More specifically, you described a situation where an individual, covered by an insurance policy, carried out renovation work following water damage in the spring of 2009. After completing the renovation work, the insurance company reimbursed the individual for the cost of the renovation work in full, except for the $300 deductible provided for in the insurance contract. You wish to know if that deductible amount is eligible for the HRTC.

Unless otherwise indicated, all legislative references herein are to the provisions of the Income Tax Act (the "Act").

The situation you described in your email appears to be related to an actual situation concerning a specific taxpayer. As explained in Information Circular 70-6R5, Advance Income Tax Rulings, it is not the practice of the Directorate to comment on proposed transactions involving specific taxpayers otherwise than in the form of an advance income tax ruling. If your situation involves a specific taxpayer and a completed transaction, you should provide all relevant facts and documentation to the appropriate Tax Services Office for its views. We are, however, prepared to provide the following general comments, which we hope you will find helpful.

In accordance with the HRTC legislation, an outlay or expense that is made or incurred by the individual or by a qualifying relation in respect of the individual (as defined in subsection 118.04(1)) during the period that begins on January 28, 2009 and that ends on January 31, 2010, that is directly attributable to a qualifying renovation by the individual and that is the cost of goods acquired or services received in the period that begins on January 28, 2009 and that ends on January 31, 2010 are eligible for the HRTC. Subsection 118.04(1) specifically excludes certain expenses from the concept of qualifying expenditures. Among other things, expenditures made or incurred to acquire, for example, a household appliance or a property that can be used independently of the qualifying renovation are not eligible expenditures.

By virtue of subsection 118.04(1), qualifying renovation work is defined as a renovation or alteration, of a property that is at that time an eligible dwelling of the individual or of a qualifying relation in respect of the individual, that is of an enduring nature and that is integral to the eligible dwelling.

Where renovation work is covered by an insurance policy, then it is a question of fact and law as to which of the individual and the insurance company incurred or made the expenditures related to the qualifying renovation work.

For purposes of the HRTC, we are generally of the view that it is the individual, and not the insurance company, who has incurred or made qualifying expenditures for the purposes of the HRTC in a situation where, inter alia, the individual has contracted directly with the contractor, is personally liable for the payment of expenses relating to qualifying renovations, and has ultimately paid for the renovations himself or herself.

In such a situation, and provided that all other conditions are otherwise satisfied, including that the expenditure is a qualifying expenditure as defined in subsection 118.04(1), the total cost of the qualifying renovation, including the amount representing the deductible amount, will be eligible for the HRTC.

Best regards,

Louise J. Roy, CGA
Manager
for the Director
Ontario Corporate Tax Division
Income Tax Rulings Directorate
Legislative Policy and Regulatory Affairs Branch.

All rights reserved. Permission is granted to electronically copy and to print in hard copy for internal use only. No part of this information may be reproduced, modified, transmitted or redistributed in any form or by any means, electronic, mechanical, photocopying, recording or otherwise, or stored in a retrieval system for any purpose other than noted above (including sales), without prior written permission of Canada Revenue Agency, Ottawa, Ontario K1A 0L5

Tous droits réservés. Il est permis de copier sous forme électronique ou d'imprimer pour un usage interne seulement. Toutefois, il est interdit de reproduire, de modifier, de transmettre ou de redistributer de l'information, sous quelque forme ou par quelque moyen que ce soit, de facon électronique, méchanique, photocopies ou autre, ou par stockage dans des systèmes d'extraction ou pour tout usage autre que ceux susmentionnés (incluant pour fin commerciale), sans l'autorisation écrite préalable de l'Agence du revenu du Canada, Ottawa, Ontario K1A 0L5.

Text of Severed Letter

Please note that the following document, although believed to be correct at the time of issue, may not represent the current position of the CRA.
Prenez note que ce document, bien qu'exact au moment émis, peut ne pas représenter la position actuelle de l'ARC.

Principales Questions:
Est-ce qu'un montant payé à titre de franchise prévue dans un contrat d'assurance peut être admissible CIRD?

Position Adoptée:
Question de fait.

Raisons:
Analyse législative.

XXXXXXXXXX 2010-035894 I. Landry, M. Fisc.
Le 13 avril 2010

XXXXXXXXXX ,

Objet : Crédit d'impôt pour la rénovation domiciliaire

La présente est en réponse à votre courriel du 1er mars 2010 dans lequel vous nous demandez nos commentaires concernant l'admissibilité au crédit d'impôt pour la rénovation domiciliaire (" CIRD ") d'un montant payé à titre de franchise prévue dans un contrat d'assurance.

Plus précisément, vous nous décrivez une situation où un particulier, couvert par un contrat d'assurance, a effectué des travaux de rénovation suite à un dégât d'eau au printemps 2009. Après avoir terminé les travaux de rénovation, la compagnie d'assurance à rembourser intégralement le coût des travaux de rénovation au particulier à l'exception de la franchise prévue au contrat d'assurance d'un montant de 300 $. Vous désirez donc savoir si ce montant de franchise peut être admissible au CIRD.

À moins d'indication contraire, tous les renvois législatifs dans la présente sont des renvois aux dispositions de la Loi de l'impôt sur le revenu (la " Loi ").

La situation que vous avez indiquée dans votre courriel semble être liée à une situation de fait, qui concerne un contribuable précis. Comme il est expliqué dans la circulaire d'information 70-6R5, Décisions anticipées en matière d'impôt sur le revenu, la direction n'a pas comme pratique de faire des commentaires sur des opérations envisagées qui concernent des contribuables précis autrement que sous la forme d'une décision anticipée en matière d'impôt. Si votre situation concerne un contribuable précis et une opération effectuée, vous devez transmettre tous les faits et les documents pertinents au bureau des services fiscaux approprié pour obtenir son point de vue. Nous sommes, cependant, disposés à fournir les commentaires généraux suivants, lesquels, nous l'espérons, sauront vous être utiles.

Conformément aux dispositions législatives à l'égard du CIRD, les dépenses engagées ou effectuées par un particulier, ou son proche admissible au sens du paragraphe 118.04(1) au cours de la période commençant le 28 janvier 2009 et se terminant le 31 janvier 2010, qui sont directement attribuables à des travaux de rénovation admissibles et qui représentent le coût de biens acquis ou de services reçus dans la période commençant le 28 janvier 2009 et se terminant le 31 janvier 2010 sont admissibles au CIRD. Conformément au paragraphe 118.04(1), certaines dépenses sont toutefois spécifiquement exclues de la notion de dépenses admissibles, entre autres, ne sont pas des dépenses admissibles les dépenses engagées ou effectuées afin d'acquérir notamment un appareil électroménager ou un bien qui peut être utilisé indépendamment des travaux de rénovation admissibles.

En vertu du paragraphe 118.04(1), les travaux de rénovation admissibles sont définis comme des travaux de rénovation ou de modification effectués à l'égard d'un logement qui est un logement admissible au sens du paragraphe 118.04(1) à ce moment et qui ont un caractère durable et font partie intégrante du logement admissible.

Dans la situation où des travaux de rénovation sont couverts par une police d'assurance, c'est alors une question de fait et de droit à savoir qui, du particulier ou de la compagnie d'assurance, a engagé ou effectué les dépenses se rapportant à ces travaux de rénovation admissibles.

Pour les fins du CIRD, nous sommes généralement d'avis que c'est le particulier, et non pas la compagnie d'assurance, qui a engagé ou effectué des dépenses admissibles aux fins du CIRD dans une situation où, entre autres, il a contracté directement avec l'entrepreneur, il est personnellement responsable du paiement des dépenses se rapportant à des travaux de rénovation admissibles et finalement, il a lui-même acquitté le paiement des rénovations.

Dans une telle situation, et dans la mesure où toutes les autres conditions sont par ailleurs respectées, notamment que la dépense soit une dépense admissible au sens du paragraphe 118.04(1), le coût total des travaux de rénovation admissibles, y compris le montant représentant le montant de la franchise, sera admissible au CIRD.

Nous vous prions d'agréer, Madame, l'expression de nos sentiments les plus distingués.

Louise J. Roy, CGA
Gestionnaire
pour le Directeur
Division de l'impôt des sociétés de l'Ontario
Direction des décisions en impôt
Direction générale de la politique législative
et des affaires réglementaires

Summaries

Summary Under

Tax Topics - Income Tax Act - Section 118.04 - Subsection 118.04(1) - Qualifying Expenditure

qualifying expenditure generally not reduced by insurance reimbursement

For purposes of the HRTC, we are generally of the view that it is the individual, and not the insurance company, who has incurred or made qualifying expenditures for the purposes of the HRTC in a situation where, inter alia, the individual has contracted directly with the contractor, is personally liable for the payment of expenses relating to qualifying renovations, and has ultimately paid for the renovations himself or herself.

Summary Under

Tax Topics - Income Tax Act - Section 18 - Subsection 18(1) - Paragraph 18(1)(a) - Incurring of Expense

expense generally incurred by taxpayer even where reimbursed by insurance company

An individual, covered by an insurance policy, carried out renovation work following water damage in the spring of 2009 and thereafter was reimbursed therefor by the insurance company except for the $300 deductible. Regarding whether this expense was a “qualifying expenditure” for home renovation tax credit purposes, CRA stated:

[I]t is [generally] the individual, and not the insurance company, who has incurred or made qualifying expenditures for the purposes of the HRTC in a situation where, inter alia, the individual has contracted directly with the contractor, is personally liable for the payment of expenses relating to qualifying renovations, and has ultimately paid for the renovations himself or herself.

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